Category: энергетика

Category was added automatically. Read all entries about "энергетика".

Спекуляции на ММВБ

Газпром выходит на новые вершины после полугодовой консолидации. Наверняка, в трудный период для российского рынка он будет более устойчивым чем другие компании. Да и государство российское не даст Газпром в обиду. Все-таки, это его достояние. Надо покупать :)



Также, фиксирую убытки по IRAO, UPRO  и MTSS. Кстати, по MTSS вышел казус. Оказывается в кандидатах на покупку на прошлой неделе по результатам сканирования его не было. Откуда я вытащил сигнал на покупку, непонятно -- просмотрел все системы, сигналов не было. Вероятно, что-то перепутал :)

Покупать с зарплаты каждый месяц на одну и ту же величину

Широко известный на смартлабе аналитик пишет на том же смартлабе:



Да, и раньше я слышал такую теорию о том что надо с каждой зарплаты каждый месяц покупать акции одинаковым объемом, и тогда не будут страшны никакие падения цен, потому что на длинной дистанции прибыль будет течь рекой и все будет в шоколаде.

Выглядит такая теория, конечно, загадочно, так как проверить это довольно трудно -- лет десять должно пройти, как минимум, чтобы понять что никаких чудес тут нет, потому что их просто не бывает. Но в таких случаях возникает призрачная надежда, особенно после длинной череды неудач, что это, действительно, единственный путь для успеха. И человек начинает верить в это потому что для него это последний шанс так как больше никакие стратегии не работают, и он цепляется за эту спасительную соломинку -- "покупать каждый месяц на одну и ту же величину" -- и светлое будущее будет обеспечено.

Я давно хотел проверить эту стратегию на истории, но обычным способом это не протестировать, так как тут отсутствует первоначальный депозит и он постоянно пополняется во времени, в связи с чем возникают трудности в определении среднегодового процента прибыли. Но сегодня, наконец, решил заняться этим вплотную. Оказалось, все просто -- в электронных таблицах типа экселя, есть специальная функция для этого дела и называется она XIRR. Поэтому, технология бектеста напрашивается сама собой:

1. Пишем скрипт в программе бектестинга -- что-то типа "покупаем в начале каждого месяца на определенную фиксированную сумму"
2. Копируем данные сделок с их величиной и датами в электронную таблицу.
3. Вычисляем остаток (депозит) от всех внесенных денег на сегодняшний день.
4. Применяем функцию XIRR.

Вот и все. В результате получаем среднегодовой процент прибыли(убытка) за тестируемое количество лет.

Если взять конкретно Газпром, то за 10 последних лет убыток -5% годовых. За 5 последних лет убыток -6% годовых. И никакого денежного дождя. Так рушатся надежды :)

Еще некоторые результаты -- индекс ММВБ за 10 лет +5,50% (в рублях, конечно). Тот же американский долларовый аналог RSX (российский етээф) -4,5% годовых.
SPY +10% годовых против 5% годовых если просто купить и держать.
QQQ +16.5% годовых против 10% годовых если купить и держать.

В общем, складывается такое впечатление что доходность такого подхода примерно повторяет доходность самого тестируемого актива, ну может с небольшими отклонениями. Если акция растет, то растет и доходность, если акция падает, по и доходность будет такой же отрицательной. То есть, денежный поток ниоткуда отменяется :)

Collapse )

Коллекционирование премий :)

Выбрал компанию Киндер Морган (тикер KMI) -- владелец газопроводов и нефтепроводов США, Канады и др. Существует с начала прошлого века.

-- обладатель 4 звезд надежности от SP.
-- платит дивиденды 8,39% годовых

В данный момент повысилась имплицитная волатильность, что означает повышение цены на путы. Поэтому, хороший повод для продажи путов и получения премии

Продал путы страйк 22,5 за $0,49 с истечением через месяц. Следовательно, потенциал доходности 49 / 22,5 = 2,18% за месяц, или 49 * 12 / 22,5 = 26% годовых



Уровень безубыточности 22,01.

Если через месяц закроется ниже 22,50, то получив на счет акции с дисконтом, сразу же продам колы, также получив премию и, вероятно, где-то в тот же период ожидается выплата квартальных дивидендов.

Если же пут истечет не в деньгах, то опять продам путы. Постепенно буду продавать путы других компаний чтобы образовался диверсифицированный портфель по отраслям.

Пока это эксперимент чтобы привыкнуть и освоиться, а там посмотрим :)

Аналитика от аналитического агентства JC-TRADING. Понижение рейтинга компании ГАЗПРОМ-АО.

Агентство JC-TRADING понижает целевой уровень акций компании Газпром-ао до 77 рублей к осени. Это будет неплохая возможность для краткосрочных лонговых спекуляций.

Для тех кто мыслит в деньгах, а не в процентах -- специальная цель 32 рубля к концу года.

1

Опять повезло с краткосрочной позицией по Газпрому

Снова на вершине по тейк-профиту закрылось. В прошлый раз это случилось по Лукойлу, а теперь по Газпрому. Видимо, публикация удачных сделок притягивает везение. Уже не раз подтверждалось.

1