http://www.iasg.com/cta-indexes/index/iasg-cta-index
Там ведется статистика по профессиональным управляющим (CTA) c 1985 года. Естественно, статистика не учитывает тех, кого уже нет по разным причинам, например, кто потерял счет и т.п. Поэтому надо делать поправку на этот факт и не удивляться высоким средним доходностям.
Итак, рассмотрим общий индекс управляющих. CAROR это, как я понимаю средняя годовая доходность -- +24.29%. Шарп, как и положено, выше единицы. Ну а остальное понятно.
------------------------
IASG CTA Index
CAROR: 24.29%
Max Drawdown 21.39
S&P Correlation 0.02
Annualized Sharpe 1.16
Annualized Std Dev 19.72
-------------------------------
Также, есть разбивка по стилям управления. Например, трендфолловеры, интуитивы, опционщики и т.д. Лучшую годовую доходность показали "диверсифицированные трейдеры", а худшую -- "торговцы фондовыми индексами". Что интересно, у трендфолловеров самая большая просадка -- аж -49%.
В порядке убывания годовой доходности:
----------------------------------
Diversified Trader Index
CAROR: 23.95%
Max Drawdown 27.18
S&P Correlation 0.00
Annualized Sharpe 0.99
Annualized Std Dev 23.39
Systematic Trader Index
CAROR: 23.71%
Max Drawdown 25.95
S&P Correlation 0.01
Annualized Sharpe 1.04
Annualized Std Dev 21.74
Agricultural Trader Index
CAROR: 23.69%
Max Drawdown 23.68
S&P Correlation 0.04
Annualized Sharpe 1.07
Annualized Std Dev 21.00
Discretionary Trader Index
CAROR: 22.65%
Max Drawdown 23.68
S&P Correlation 0.10
Annualized Sharpe 1.16
Annualized Std Dev 18.13
Trend Following Strategy Index
CAROR: 17.80%
Max Drawdown 49.83
S&P Correlation 0.02
Annualized Sharpe 0.78
Annualized Std Dev 23.11
Option Strategy Index
CAROR: 16.16%
Max Drawdown 40.84
S&P Correlation 0.31
Annualized Sharpe 0.69
Annualized Std Dev 25.27
Stock Index Trader Index
CAROR: 15.39%
Max Drawdown 33.04
S&P Correlation 0.18
Annualized Sharpe 0.85
Annualized Std Dev 17.60
----------------------------------------
Кстати, если взять общий индекс управляющих за три последних года, то средняя годовая доходность получается чуть более +4%. Это самый худший период за все время ведения статистики.
