?

Log in

No account? Create an account

jc_trader


JC-TRADER. Биржевые игры. Системные Спекуляции.


Previous Entry Поделиться Next Entry
Синхронный рост SP500 и VIX
jc_trader
Вот это да -- в этом году SP-500 и VIX идут в одном направлении -- вверх. Несмотря на сильнейший рост SP с начала года, VIX тоже растет. SP-500 +6.2%, а VIX +4.9% с начала года. Что это означает? Так как VIX это соотношение опционов пут к колам, то можно предположить что игроки фондового рынка ждут падения рынков и поэтому количество купленных путов увеличивается. То есть, не верят в дальнейший рост рынков, так как "уже и так сильно выросло" :)





Теперь, самое время вспомнить мой недавний пост о том как вел себя VIX с 1995 года:



Насколько я помню из прочитанных книг, воспоминаний торговцев того времени, в 1995-1996 гг тоже, как и сейчас с большой вероятностью ждали падения рынков после сильного и длительного роста. На рынках царил страх. Видимо, в связи с этим, покупали путы и поэтому VIX тоже начал расти. Так вот и росли параллельно -- VIX и SP-500 5 лет в ожидании медвежьего рынка......

Еще надо добавить, что если такая же ситуация повторится сейчас, сильно прогорят торговцы asset allocation, поставившие деньги на пару ZIV-TMF, потому что оба актива будут падать синхронно, особенно если еще учесть что будут повышаться ставки (TMF вниз).
Метки: ,

  • 1

в сравнении с нашей мамбой

америка это почти образец предсказуемости

вот какого рашен рынки завалились сегодня на совершенно позитивном фоне..?

Re: в сравнении с нашей мамбой

так санкции расширили

Re: в сравнении с нашей мамбой

ну да, на Сургутмебель))

Re: в сравнении с нашей мамбой

"америка это почти образец предсказуемости"

Вася тоже так думает :)

Re: в сравнении с нашей мамбой

Вася в плену традиционных шаблонов и не учитывает что Люди беспецедентное на истории КуЕ сменили Трампом, которые и оказывают серьёзные коррективы на предыдущие шаблоны.

Слив СиПи возможен лишь в двух случаях -
1. клинтоноиды/глобалисты внезапно устраивают глобальный раскордаш с целью указать источником проблем - Трампа
мероприятие это довольно рискованное, примерно такое же как обмен ядерными ударами...

2. америка делает тщательно рассчитанную подножку Китаю, в надежде перехватить часть из активов
вариант также маловероятный по множеству причин

третий, самый маловероятный результат - продолжение первоначального плана атаки на нефтепрайс и как следствие Россию с Венесуэлой. имхо, план уже отработанный и совершенно не в трамповской парадигие

Re: в сравнении с нашей мамбой

Все гораздо проще. Слив СиПи возможен только в одном случае:

1. Вася переворачивается из шорта в лонг.

)))).
Новенький ??
Красиво излагаеш.


вот когда всё упадёт, мы тогда прибежим к ваам в блог и скажем "Ага!"

  • 1