jc_trader


JC-TRADER. Биржевые игры. Системные Спекуляции.


Previous Entry Поделиться Next Entry
Если отсеять все лишнее, останется код
jc_trader
Оригинал взят у prince_ux в Если отсеять все лишнее, останется код


Меня часто спрашивают и упрекают в том, что я игнорирую на рынке человеческий фактор. Якобы это люди двигают ценами на бирже, и извечная борьба быков и медведей как раз и есть причина движения рынков. На недоразвитых слаболиквидных тонких рынках это еще может и имеет место быть, но вот на эффективных площадках о таких постулатах можно смело забыть. Евродоллар, к примеру, - это очень зрелый и устоявшийся рынок: такие я сравниваю с поездом, который следует своему заданому маршруту, а люди в нем - они вторичны. Их действия не оказывают на этот поезд никакого влияния. Грубо говоря, все они пытаются зацепиться за движение цены, кого-то рынок сбрасывает, а кому-то дает прокатиться на себе. Как я уже неоднократно повторял, никаким крупным участникам даже не нужно специально заставлять кого-то становиться в позициях в одну или в другую сторону - все произойдет само собой.


Майтрейд запостил "видео на выходные", в котором Герчик зачитывает истории краха его учеников-лудоманов на бирже. Абсолютно ничего удивительного в этом нет, и другого результата у его учеников быть и не может. Методы Герчика, Майтрейда, Резвякова и прочего околорыночного сброда - они априори малоэффективны. Зарабатывать по ним для многих просто невозможно, а для тех, у кого это получается - крайне трудно. Профит-фактор последних едва будет превышать 1.5 - 1.75, что приближено к случайности результатов. Именно поэтому на "курсах" подобных товарищей всегда очень много времени уделяется психологии, конспирологии и т.д. и т.п. Когда не обладаешь РЕАЛЬНЫМИ знаниями, то единственный вариант описать изучаемый процесс - это выдумывать истории. Кто о психологии, кто о "кукле", кто о поддержках-сопротивлениях и т.д. и т.п. Раньше люди верили в богов, в великанов и драконов, сейчас - в теории заговоров и прочее: мистика всегда появляется там, где нет глубокого научного понимания процессов.



Стоит понять одну простую вещь - любому явлению всегда есть научное объяснение. Если кто-то пытается убедить Вас в обратном - значит он не разбирается в вопросе. Точка. А дальше развитие исследователя или прекращается, и он навсегда застряет в своем тривиальном взгляде на изучаемый объект, или эволюционирует в научный подход в своей деятельности. Тысячи лет люди описывали Мир с позиций Эвклидовой геометрии, пока в середине 20 века Бенуа Мандельброт не разгадал загадку фракталов. Тысячи адептов теханализа верят в теорию сильной руки, пока не посмотрят на результаты матетматических алгоритмов advanced участников. Последние способны игнорировать не только поведенческие факторы участников торгов, но даже и сам график цены, который для абсолютного большинства биржевых торговцев является единственным источником информации.

Знаете почему методы, вроде PA, VSA или паттернов, столь популярны среди "трейдеров"? Да потому что они (методы) не имеют четкой структурной логики - их всегда можно трактовать субъективно. В умах адептов всегда можно подменить "системный вход" на "ошибочный", списать все на психологию, неопытность и т.п., прослыть "гуру", поучая молодняк примитивным вещам, рисовать каналы с умным видом каждый раз по разному и т.д. и т.п. Именно от этого на смартлабах народ постоянно спорит о вопросах вроде "а в какую сторону сейчас тренд?", "это уже разворот или только коррекция?" и так далее. А теперь представьте, что Вы отбросили все лишнее, и создали модель, в которой загорается красная лампочка - и теперь Вы только продаете, а потом загорается зеленая, и Вы только покупаете. Сразу же отпадает любая потребность в обучении, подменить системный вход на не системный становится невозможно, а говорить о психологии вообще больше нет смысла. Очевидно, что ни у Герчика, ни у Майтрейда никакой подобной математически выверенной модели нет и близко.

При этом создается парадоксальная ситуация, когда ВСЕ в рунете отгараживаются от пресловутой толпы, и в тоже самое время используют одни и те же методы. Самое интересное случается, когда в ветку обсуждений к подобным "гуру" заходит бородатый программист, и... предлагает формализировать их подход. Вот тут-то и становится очевидным, что никакой на самом деле "системы" у наших "экспертов" нет, они начинают отнекиваться, что их метод не формализуем, что они лучше по интуиции будут торговать, или списывают все на нежелание делиться секретами. Сразу заверю Вас - никаких секретов там нет, все их методы очень заурядны. Лучше сразу отбросить весь этот примитивный бред, и заняться реальной исследовательской работой.

А что касается человеческого поведения, и попыток копать в этом направлении, пытаясь учитывать огромное множество факторов, надеюсь самое первое видео вверху этой статьи убедит Вас, что это вовсе не обязательно. В который раз повторюсь, если мы имеем дело со сложной (хаотичной) системой взаимодействий, то нужно использовать соответствующие методы вероятностных функций, сужая многомерный вектор исследований к единым базовым свойствам системы. Самая главная ошибка тех, у кого ничего не получается на бирже, состоит в том, что они концентрируют свои усилия не на решении этой задачи (не на поиске самой альфы), а занимаются вторичными вопросами - психологии, дисциплины, борьбе с ветряными мельницами и прочим. Что толку с того, что, потеряв на рынке квартиру, теперь ты поклялся всегда ставить стопы, - если ты просто угадываешь покупать сейчас или продавать. Перестань угадывать, и займись делом, и тогда не придется писать жалобные письма Герчику, который такой же лудоман, как и ты, еще и зарабатывает на тебе)

Лучше потратить деньги, время и усилия на изучение реально стоящих вещей - количественных методов анализа. В предыдущей статье я давал ссылку на новую книгу Талеба - стоящее чтиво. Также можно поискать информацию по Financial modeling, Financial engeneering, Financial econometrics и прочему. Поверьте, после этого все бредни Майтрейда или Герчика будут казаться попытками древних аборигенов убедить Вас в том, что Солнце - это бог, и необходимо стараться не гневить его, иначе он ниспошлет на Землю злого дракона, а из-под воды вылезет великан, и необходимо иметь стойкость духа чтобы не сойти с ума от их гнева. В общем, отбросьте все лишнее, и займитесь математикой - найдите код. Попытайтесь с научной точки зрения объяснить, почему при вращении шнекового вала ручной мясорубки в обратную сторону в отражении зеркала, мясо не выталкивается вверх, а все равно проходит через решетку. Показывает ли зеркало реальную картину Мира, или проецирует что-то другое? Отражает ли график молекулярную структуру своей сути, или только поверхностную? Какими методами можно описать весь процесс? Каким образом его прогнозировать? Все эти вопросы требуют не философствования, а скурпулезного исседования.

В качестве примера приведу результаты деятельности одного из алгоритмических фондов - компании Virtu Financial, одного из высокочастотных маркет-мейкеров на множестве самых ликвидных рынков Мира. В 2014 году компания отпраздновала еще один год без единого убыточного дня, а за последние 6 лет, фирма имела всего один убыточный день. Вот на этой странице EDGAR Комиссии по ценным бумагам США (SEC) находится проспект андеррайтера для подготовки компании к IPO. Алгоритмы Virtu генерят более 51% прибыльных сделок, где доля убыточных составляет не более 24%, а остальные в районе нуля. При этом чистая прибыль компании - порядка четверти миллиарда долларов.

Также ребята их Virtu стали объектом исследования комиссии по ценным бумагам после упоминания об  их 1277 прибыльных днях из 1278 в нашумевшей книге Майкла Льюиса Flash Boys. Думаю нужно автору книги еще рассказать об отсутствии убыточных месяцев торговли некого товарища Герчика)) Интересно, им заинтересуется SEC или нет?) Может проверят "легенду Уолл-Стрит" на инсайд)) Убыточные месяцы, а точнее их отсутствие - это абсолютно нормально, так и должно быть у торгующих "по системе", но Герчик то не спотыкается вот уже 20 лет) Вот только почему-то о его выдающихся талантах управляющего никак в сети не хвастают ни Альфа-директ, ни Финам. Парадокс))

Почему пример такой компании, как Virtu, интересен? Да просто потому, что подобные результаты на 210 биржевых площадках в 30 странах Мира с подобным результатом означают возможность сгенерировать УНИВЕРСАЛЬНЫЙ КОД структуры биржевых флуктуаций. Именно к этому необходимо стремиться в своей исследовательской деятельности. Естественно, что на каждом активе всегда будет разная волатильность, шаг цены, другие спецификации и т.п., и необходимо отдельно просчитывать и пересчитывать управляющие коэффициенты алгоритмов, но если это приносит деньги, то этим стоит заняться.

В общем, подытоживая вышесказанное, отметим, что знания, парадигмы и умственные способности отечественных "трейдеров" настолько далеки от потенциальных исследовательских возможностей, что не стоят даже внимания. Используя количественные методы и строя устойчивые математические модели, торговля ни бирже превращается из болезненного и опасного времяприпровождения в высокодоходный бизнес.

P.S. Для популяризации науки среди тех, кто только становится на путь количественных методов оценки, предлагаю свой альтернативный вариант "видео на выходные" - фильм BBC 2011 года "Тайный код жизни". Для тех, кто не видел - отличная иллюстрация математического порядка в природе. Куда полезнее Герчиковского нытья лудоманов. Приятного просмотра.

1 серия - Числа - https://www.youtube.com/watch?v=YTN9CQRwrTs.
2 серия - Фигуры - https://www.youtube.com/watch?v=IgL9YFVqkME
3 серия - Предсказания - https://www.youtube.com/watch?v=JBvvYFAEEFY

  • 1
"Почему пример такой компании, как Virtu, интересен?
........... означают возможность сгенерировать УНИВЕРСАЛЬНЫЙ КОД структуры биржевых флуктуаций. Именно к этому необходимо стремиться в своей исследовательской деятельности. "

И количество вычислений будет возрастать в геометрической прогрессии.
ПисАл уже об этом и достаточно давно. Рад, что и у нас начинают осознавать, не все так красиво в пересечении "2-х и т.д. мувингов".
Необходимо стараться находить рациональный порядок и область этого порядка применительно к каждой исследуемой структуре. Тогда да, вероятность получения положительного результата в исследуемой области будет стремиться к бесконечности.
)


VIrtu это обычный фронтраннинг
Что касается обучения, то это равносильно сеятелю, который разбрасывает зерно, но не вся почва может дать ростки.
Код тоже не панацея.
Prince _ux не внушает доверия по своим комментам разных местах.

Вы не согласны с какими-то из моих комментариев?

Может все и так на развитых рынках.
К счастью, ещё есть рынок российский, для неграмотных в математике людей. Типа меня.
Спасибо за пост, пошел видео смотреть. Может что и сдвинется в моей гуманитарной голове.)

Российский рынок, вообще, непредсказуем. Развитые рынки на порядок легче. Я тоже не математик, поэтому пользуюсь арифметикой для начальных классов -- этого вполне достаточно :)

По первому ролику.
Убедили в том, что все можно описать цифрами. Но математическое описание невозможно создать если не знать, скажем, причины поведения и факторы влияющие на тех же леммингов. А следовательно, если убрать все лишнее (указанные причины и факторы), то кода просто не будет.
Теперь применительно к трейдингу.
Математическая модель будет описывать рынок только при условии правильного задания первоначальных условий и взаимосвязей. Если Некто не в состоянии создать совершенную математическую модель, но он вполне может учесть наиболее важные для рынка закономерности. Значит пусть и с худшим результатом, но он способен создать вполне работающую и устраивающую его торговую систему основанную на анализе графика, либо индикаторов, либо фундаментальных показателей.
Так зачем же бедного Некту гнобить и называть его способы торговли бредом?

Я писал много раз в предыдущих статьях, что квантовые методы - НЕ единственно верный способ извлекать прибыль из рынка. Вот только наблюдения показывают, что профит-фактор в успешной интуитивной торговле редко переваливает за 1.5. А это крайне неустойчивые результаты.

(Удалённый комментарий)
Извиняюсь за отсутствие. Пока есть время выскажу свое мнение -- пост отличный, самый актуальный за последние несколько месяцев.
Вкратце так -- ХФТ это, конечно, не для нас, а для "блатных" -- которые имеют доступ к кормушке. А в остальном все правильно. У кого нет четкого алгоритма, тот в долгосрочном промежутке способен только на расплывчатые торговые сигналы для лохов подписчиков. Кто торгует в реальном времени, тот, конечно же, обязан моделировать свое участие в рынке. А моделировать возможно только на истории, несмотря на то что история не повторяется. Повторяются только глобальные неэффективности, которые отыгрываются не постоянно, а периодически, с просадками, к сожалению.
Повторюсь в очередной раз -- при всем желании невозможно слиться, если соблюдать элементарные правила безопасности. К сожалению, "герчиковские" уроки этому не учат и направлены только на обогащение "герчиков". Они не учат не только правилам безопасности, но и просто сбивают с правильного пути, сворачивая на какую-то левую дорогу, прививают левые догмы и убивают здравую мысль.
Хотя, с другой стороны, это очень выгодно для нас -- есть у кого отбирать деньги, поэтому "герчики" выгодны для мыслящих людей -- их надо лелеять и поддерживать :)

Всех с днем защитников отечества от путинского режима!!!!! :)

Спасибо)

А от режима путина и "послепутина" нужно стараться избавляться всеми силами!!! Феодализм в чистом виде с полицейской диктатурой, рэкетирством и черной пропагандой. Почему-то на американщине никто у Билла Гейтса его бизнес-империю не отжимает, у Google тоже, у Apple - туда же, еще и спокойно дают распоряжаться прибылью как вздумается - на капитальные вложения, инвестиции, дивиденды, и т.д. - плати себе налоги и работай честно. И даже на олимпиаду не нужно скидываться)

А сколько путлер будет готов отдать за ЮКОС, за Донбасс, за Чечню, Беслан, Абхазию, Молдову? У нас в Киеве выставили военные трофеи российской техники - там и танки, и Грады, и БПЛ, снаряды, все что угодно. Стоит все в центре города. И вот я своими глазами видел на выходных, как простые люди, женщины подходят к этой технике и пинают ее ногами. В Ашане в тот же день другая женщина просила продавца предложить ей альтернативное детское питание не российского производства, потому что спонсировать оккупанта никто не собирается. И так повсеместно.

Понятно, что украинцы и россияне с недавнего времени живут в разном информационном пространстве, и тут в комментариях многие меня никогда не поймут. Мы скидываем друзьям в Россию видео и статьи с фактами агрессии, а каналы на ютуб и сайты блокируются. Я не говорю о политических элитах и их интересах - я говорю о простых людях - страдают и умирают простые люди. А информация подается постоянно диаметрально противоположная.

Когда путинский режим падет, когда Украина обретет настоящую независимость (в том числе от Западного патронажа), я надеюсь я смогу вдохнуть воздух свободы, когда на душе будет действительно легко!

Благодарю за пост! Хороший стимул расчехлить математический аппарат и интерес к этой области.

@Используя количественные методы и строя устойчивые математические модели, торговля ни бирже превращается в...@

согласен с осмар92 - любой подход имеет право на жизнь...а успешность-результативность зависит от профессионализма.напористости и кучи других факторов пользователя.А в данной теме заполучить все нужные профкачества,т.б. умение постоянно правильно подстраиваться под рынок(толпу) - довольно нелегкая темапо ряду причин.
Согласенн с тем. что математика полностью рулит процессом. Абсолютно все участники процесса изначально ориентированы на положительный исход,т.е. прилюбых раскладах "+" и "-" итогом должен быть только "+". исходя из чего каждый и строит как может свой собственный подход к процессу достижения заданного математического соотношения. Совершенно очевидно, что единого подхода действий в природе просто быть не может - это условие жизни,условие существования самого процесса. Следовательно, успешность использования той же рекламируемой автором матмодели обратно зависима от количества применений оной. Доподлинно известен факт успешности первенцев(авангардистов) в любых процессах,но как только начинаются массовые копирования действий,процесс сходу уходит в минусовую результативность для абсолютного большинства участников. И совершенно естествено то, что положительный исход в подобной массовости гарантирован в долгострочке только суперпрофи. Для остальных всегда будет минусовый исход участия в процессе. Это касается не только нашего рынка.Это относится к любому процессу природы. Чем больше выборка.тем живучей процесс. Что в переводе на наш трейдерский язык - чес больше мяса, тем более живучь рынок.))

Относительно ТА . Кто бы что не говорил и доказывал на просторах инета о таком-сяком ТА и его роли,все без исключения вслед за математикой начинают так или иначе отталкиваться от ТА.Т.к. ТА является единственной системой координат изменения цен для построения того или иного подхода для извлечения положительных матожиданий.Другого ориентира не существует. Удивительно, что иногда даже профи не понимают простого оного).

Про "...история не повторяется..."(от Юрия) тоже сколько уже сломано перьев)). Непонятно,почему непонятно,что все текущие и будущие процессы в природе строятся на историии. Метод грабель - вечный двигатель... Чего не коснись, везде копирование и повтор,огромная выборка и ...наконец что-то новое-результат(типа,из миллионов только один сперматозоид счастливец,остальные лузеры). Налицо ...те же дети повторяют родителей во всем,начиная от строения и процесса развития....естесственно, что где -то идет точное копирование,где-приблизительное. Действия толпы тоже всегда идентичны...все всегда,и приблизительно в одно и тоже время ходят питаться, укладываются спать,пробуждаются,идут на работу,одеваются приблизительно одинаково и тд и тп. исходя из этого,такие как Эппл точно знают что,как,зачем делают и какой будет результат,причем с довольно малыми погрешностями. На рынке все тоже самое.Разве неизвестны причины тренда, смены тренда,время крупных обьемов и тд? Естественно все приблизительно. Для сглаживания которой вводятся фильтры. Кстате,самый лучший фильтр тоже математический - цифровой СЛ.Который, в свою очередь, зависит от тех же обьемов и времени,которые не так трудно идентифицировать с помощью отображений оных на графиках. Другой вопрос, когда участники не глубоко копают по ряду причин,той же психологии,склонности к заниям,физпричинам,наследственным возможностям и тд и тп.



ОНИ ЗНАЮТ КОД, ОНИ ПРОСТО ТРЕЙДАЮТ КОД РЫНКА - https://www.youtube.com/watch?v=XkcsHDQqt1A

После того как prince_ux утверждал что "ФЕД не может проводит безналичную эмиссию" и сам признался что статьи не его, а он лишь чужие редактирует, это наукообразие про фрактальные мясорубки приобретает особый оттенок)))

Edited at 2015-02-23 22:04 (UTC)

(Удалённый комментарий)
Так и есть. Я никогда не пойму, зачем он обучает, не имея убыточных месяцев) И почему не занимается реальным публичным управлением - можно же легко забахать фонд, показать доходность и разрастаться) а он этим не занимается) парадокс)

  • 1
?

Log in

No account? Create an account